pomiar stabilności i sukcesu firmy
jak omówiono na blogu 1/1/2010 o nazwie 10 kluczowych raportów finansowych, z których każda firma powinna korzystać, wszystkie firmy muszą monitorować swoje kluczowe wskaźniki wydajności lub KPI. Istnieją tysiące wskaźników KPI w zależności od branży, obszaru działów i zadań. Kierownictwo powinno określić kluczowe wskaźniki KPI, które są najważniejsze i upewnić się, że zasady i procedury są stosowane, aby zmaksymalizować wyniki. Porównanie wyników twojej firmy ze średnimi wskaźnikami KPI w branży pozwoli Ci zidentyfikować mocne i słabe strony Twojej firmy. Monitorując KPI Twojej firmy przez pewien okres czasu, kierownictwo może określić obszary problemowe.
poniższe wskaźniki KPI są dobrym punktem wyjścia niezależnie od branży. Wskaźniki KPI są podzielone na cztery kategorie: płynność, bezpieczeństwo, rentowność i wydajność.
płynność
płynność jest definiowana jako to, czy przedsiębiorstwo może spłacić swoje długi w momencie ich wymagalności. Standardowymi wskaźnikami stosowanymi do określenia płynności spółki są Współczynnik szybki i wskaźnik bieżący. Należy pamiętać, że wskaźniki są tylko tak dokładne, jak dane bazowe używane. Na przykład, jeśli należność jest zawyżona z powodu uwzględnienia należności nieściągalnych, wskaźnik ten będzie zawyżony i nie będzie dokładną miarą płynności spółki.
Quick Ratio opiera się na aktywach, które można łatwo zlikwidować. W związku z tym inwentaryzacja nie jest uwzględniona. Ogólna zasada to 1: 1.
Quick Ratio = (środki pieniężne + należności + Inne łatwo likwidowane aktywa) / zobowiązania krótkoterminowe
wskaźnik bieżący dowodzi, czy spółka może spłacać swoje zobowiązania krótkoterminowe aktywami obrotowymi.
wskaźnik obrotów bieżących = aktywa obrotowe ogółem / Zobowiązania krótkoterminowe ogółem
bezpieczeństwo
bezpieczeństwo definiuje się jako to, czy przedsiębiorstwo zwiększyło ekspozycję z powodu zadłużenia. Standardowymi wskaźnikami 3 stosowanymi do określenia bezpieczeństwa spółki są: EBIT/odsetki, wskaźnik zadłużenia do kapitału własnego oraz przepływy pieniężne do bieżącego terminu zapadalności długu długoterminowego.
wskaźnik EBIT/odsetek określa, czy spółka może spłacić swoje odsetki, a spółka może zaciągnąć większe zadłużenie. Im wyższy wskaźnik, tym lepiej może spłacić swoje odsetki i zaciągnąć większe zadłużenie.
EBIT / odsetki= zysk przed odsetkami & podatki / koszty odsetek
im wyższy wskaźnik zadłużenia do kapitału, tym większe ryzyko dla obecnego i przyszłego wierzyciela niewykonania zobowiązania. Jeśli jednak wskaźnik jest zbyt niski, Twoja firma działa zbyt zachowawczo.
zadłużenie wobec kapitału własnego = zobowiązania ogółem / kapitał własny ogółem
przepływy pieniężne do bieżącego terminu zapadalności wskaźnika zadłużenia długoterminowego wskazują, czy przedsiębiorstwo może spłacić swoje główne zadłużenie w ciągu najbliższych 12 miesięcy.
przepływy pieniężne do bieżącego terminu zapadalności długu długoterminowego = (zysk netto + koszty bezgotówkowe (tj. amortyzacja, amortyzacja)) / bieżąca część długu długoterminowego
rentowność
te wskaźniki rentowności mierzą zwrot zasobów przedsiębiorstwa. Pozytywne trendy wskazują na sukces firmy w zwiększaniu jej rentowności. Istnieją 4 standardowe wskaźniki, które powinny być stosowane do określenia rentowności firmy.
marża zysku brutto mierzy kontrolę zapasów, ceny i wydajność produkcji firmy.
Marża brutto = Zysk brutto / całkowita sprzedaż
marża zysku netto mierzy koszty operacyjne przedsiębiorstwa, a zatem jest to przedsiębiorstwo generujące wystarczającą wielkość sprzedaży, aby pokryć minimalne koszty stałe.
marża zysku netto = zysk netto / sprzedaż całkowita
zwrot aktywów mierzy efektywność firmy w zakresie generowania zwrotów z aktywów.
zwrot z aktywów = zysk netto przed opodatkowaniem / aktywa ogółem
zwrot z kapitału własnego lub zwrot z inwestycji (ROI) mierzy zwrot z zainwestowanego kapitału przedsiębiorstwa. Użyj tego współczynnika, aby porównać inwestycje w firmę z innymi możliwymi możliwościami inwestycyjnymi. Istnieje bezpośrednia korelacja między ryzykiem a ROI. Im większe ryzyko, tym wyższy zwrot.
zwrot z kapitału własnego= zysk netto przed opodatkowaniem / wartość netto
efektywność
efektywność mierzy, w jaki sposób przedsiębiorstwo skutecznie wykorzystuje swoje aktywa. Poniższe wskaźniki są standardowymi miarami efektywności. W zależności od konkretnej branży, pojawią się inne wskaźniki KPI, które będą musiały zostać dodane, aby umożliwić Twojej firmie skuteczne zarządzanie operacjami.
obrót należnościami mierzy, jak szybko firma zbiera swoje należności. Dlatego im wyższe obroty, tym szybciej firma zbiera swoje należności, a tym samym więcej gotówki ma pod ręką.
obroty należności = całkowita sprzedaż netto / należności
dni w należności wskazuje, ile dni zajmuje firmie pobranie wszystkich należności. Celem jest, aby mieć mniej dni, co oznacza, że firma zbiera szybciej na swoich kontach.
Days in Accounts Receivable = 365 days / Accounts Receivable
Accounts Payable rotation mierzy, jak szybko Spółka spłaca swoich wierzycieli. Im wyższa liczba może wskazywać na to, że spółka zarządza swoimi wierzycielami i tym samym dłużej utrzymuje swoje pieniądze, lub wręcz przeciwnie, spółka ma trudności ze spłatą swoich wierzycieli z powodu problemów z płynnością gotówkową. Zrozumienie przyczyny wyższych obrotów ma kluczowe znaczenie dla określenia, czy istnieje poważny problem, który wymaga alternatywnych rozwiązań.
Accounts Payable obrót= koszt sprzedanych towarów / Accounts Payable
dni w Accounts Payable wskazuje, ile dni zajmuje firmie opłacenie wszystkich zobowiązań. Upewnij się, że Twoja firma korzysta z rabatów od dostawców.
Days in Accounts Payable= 365 days / Accounts Payable rotation
obroty zapasów wskazują, ile razy firma sprzedaje swoje zapasy w jednym okresie rozliczeniowym. Jest to ważny środek, aby zrozumieć, czy poprawa jest wymagana do skorygowania przestarzałych i/lub pod / nad kwestie zapasów magazynowych. Pozytywny trend wykazujący szybsze obroty skutkuje lepszymi przepływami pieniężnymi i silniejszą kontrolą zapasów.
obrót Inwentaryzacyjny = koszt sprzedanych towarów / Inwentaryzacja
dni w inwentaryzacji wskazuje średnią długość dni potrzebnych do obrotu inwentaryzacja firmy
dni w inwentaryzacji = 365 dni / obrót Inwentaryzacyjny
sprzedaż do aktywów ogółem mierzy efektywność firmy w generowaniu sprzedaży na każdy dolar aktywów.
sprzedaż do aktywów ogółem = sprzedaż ogółem / aktywa ogółem
wskaźnik pokrycia zadłużenia wskazuje zdolność przedsiębiorstwa do zaspokojenia swoich zobowiązań dłużnych i zdolność do zaciągnięcia dodatkowego długu.
Debt Coverage = (Net Profit + Any Non-Cash Expenses) / Principal on Debt