• Articles
• admin

maksimal trækning er en vigtig handelsstatistik, som du bør kende i din backtesting og live trading. I backtesting viser det dig den nedadrettede risiko for en strategi. Sporing af maksimal udnyttelse i live trading hjælper dig med at forstå, hvornår din strategi muligvis ikke fungerer som forventet.

maksimal udnyttelse (MDD) beregnes i procent og er den mest, som din konto har mistet mellem høje vandmærker. For at få din maksimale udnyttelsesgrad, beregne din løbende procent fortjeneste og tab i alt, brug derefter funktionen Min for at få den maksimale udnyttelsesgrad, hvilket er det mest negative tal. Selvom der i øjeblikket ikke er noget nyt højt vandmærke, men din nuværende udnyttelse er større end tidligere maksimale udnyttelser, kan din nuværende udnyttelse bruges som din maksimale udnyttelse.

her er en video, der viser dig maksimal udnyttelse i aktion. Hvis du foretrækker tekstversionen, er den angivet under videoen.

trin-for-trin Guide til beregning af maksimal Trading-udnyttelse

dette er den nøjagtige proces til beregning af maks.

du kan bruge lignende formler i regnearksprogrammer som:

• Mac Numbers
• Google Sheets
• OpenOffice

Importer først dine handler. Jeg bruger en eksport fra Valutatester til at analysere mine backtesting-resultater. Du kan læse mere om Valutatesteren her.

gå til: Fil > Import. Find derefter din fil.

opret derefter en kolonne kaldet Balance og tilføj overskuddet fra hver handel til den løbende saldo. Formlen er vist her.

i den næste kolonne skal du oprette en procentvis fortjeneste eller tab for hver handel. Da maks. tilbagetrækning skal beregnes i procent, er vi nødt til at finde ud af procentændringen på hver handel.

tilføj derefter procentresultatet i den næste kolonne for at oprette en løbende total.

når du har denne løbende total i procent, kan du bruge min-funktionen til at finde det mindste (mest negative) tal i denne kolonne for at få den maksimale nedtrapning. Formlen i dette eksempel er:

=MIN(t3:t17)

endelig kan du også oprette en graf over din træk, så det er lettere at visualisere. Fremhæv blot række T (eller kolonnen løbende procentændring i alt), og klik derefter på grafknappen for at oprette en graf på siden af tabellen.

det er alt der er til det!

selvom du ikke har et nyt højt vandmærke på din kontosaldo, men din nuværende udnyttelse er større end tidligere udnyttelser, kan du overveje din nuværende udnyttelse som din maksimale udnyttelse.

Hvordan finder du maksimal udnyttelse af en portefølje?

processen med beregning af maks. Du skal blot tilføje alle handlerne i porteføljen til regnearket.

Sorter derefter alle handlerne efter udgangsdato. Beregn derefter det løbende overskud / tab i procent.

brug endelig MIN-funktionen til at finde den største nedtrapning i den løbende total.

Hvad Fortæller Maksimal Udnyttelse Dig?

der er 3 forskellige scenarier, når du skal se på maksimal træk:

• Backtesting
• Betatestning
• Live Trading

den maksimale udnyttelse i hver situation giver dig forskellige oplysninger.

Backtesting

du bør finde ud af, hvad din maksimale udnyttelse er for et bestemt system i backtesting, så du ved, hvad du kan forvente i live trading.

dine backtesting-resultater kan have givet et solidt afkast, men hvis du ikke realistisk kunne udholde den største tilbagetrækning, fungerer systemet ikke for dig. Det er godt at vide det, før du begynder at handle med rigtige penge.

det fantastiske ved backtesting er, at du kan teste mange forskellige ideer for at se, hvordan en lille finjustering i strategien ændrer resultaterne. Når du har en strategi, som du kan lide, kan du gå videre til næste trin.

Beta Test

når du er Beta test (også kendt som fremad test), er dette den første mulighed for at se, om dine backtesting resultater vil oversætte til levende markedsforhold.

nogle gange gør de det ikke, af grunde, som jeg taler om her.

hvis din beta-test maks.nedtrapning er meget større end din backtesting-nedtrapning, gør du muligvis noget anderledes i Beta-test. Sammenlign dine backtesting-handler med dine Beta-handler for at se, hvorfor du har et større træk.

dette mellemliggende trin fungerer som den sidste kontrol af din handelsstrategi, inden du går live. Husk, at strategien muligvis fungerer fint, men du rammer simpelthen et uheld.

Live Trading

endelig vil din maksimale udnyttelse i live trading vise dig, hvor godt du har det i forhold til din test. Hvis din Live trading maks. træk er højere end din backtesting eller beta-test, så vil du gerne have din live trading nærmere.

her er nogle ting at overveje:

• tager du for mange impulsive handler?
• har markedsforholdene ændret sig?
• følger du ikke reglerne i din strategi?
• har du været hævn handel?

sporing af din maksimale nedtrapning er et advarselssystem, der viser dig, hvornår en eller flere af disse ting kan være ude af linje. Uden disse oplysninger ved du måske ikke, at du handler dårligt…indtil det er for sent.

på det tidspunkt kan det være virkelig svært at kompensere for tabene.

derudover, når du har backtesting og Beta-handelsdata, kan du sammenligne dine testhandler med dine live handler for at se, om der er nogen mærkbare forskelle. Hvis du ikke har test handler til reference, skal du opbygge dit “bibliotek” af handler med kun live handler, og det kan tage lidt tid.

forventet maksimal udnyttelse

test er ikke den eneste måde at finde ud af din forventede maksimale udnyttelse.

du kan også bruge en Monte Carlo-simulering til at finde ud af, hvor meget din strategi potentielt kan tabe.

Backtesting og fremadprøvning er gode tilnærmelser til, hvordan din strategi vil fungere, men det er også godt at sætte din statistik i en simulator for at se, hvad dit værst mulige resultat kan være.

en Monte Carlo simulation simpelthen bruger parametrene for din strategi som vinde sats og vinde/tab pr handel. Derefter simulerer det tusinder af handler med disse egenskaber for at se, hvad din værste træk muligvis viser sig at være.

for eksempel kan du have maksimalt 4 tabende handler i træk i test. En Monte Carlo-simulering viser dog, at du potentielt kan have op til 10 tabende handler i træk.

dette er vigtige oplysninger, fordi hvis du handler dette live, og du rammer 8 tabende handler i træk, tror du måske, at din strategi er stoppet med at arbejde.

i virkeligheden er dette inden for de normale parametre for, hvordan dit system fungerer, og du bør ikke freak out om det.

men hvis du rammer 12 tabende handler i træk, kan det være tid til at stoppe handel og gennemgå dine resultater, fordi dette er uden for det maksimale tab, du så i Monte Carlo-simuleringen.

du bør plugin backtesting, Beta test og live trading resultater i en Monte Carlo simulator for at se, hvad din forventede maksimale udnyttelse kan være.

jo flere data du har jo bedre.

Hvad er en god maksimal udnyttelse?

der er ikke sådan noget som en “god” maksimal udnyttelse. Acceptabel maksimal udnyttelse vil variere efter erhvervsdrivende.

mange nye uafhængige forhandlere stræber efter at have en lav maksimal udnyttelse. Men med lav risiko kommer også lave belønninger. Hvis du er OK med det, skal lave træk være et af dine mål.

men hvis du vil se højere afkast, bliver du normalt nødt til at udholde højere træk.

Sådan fungerer handel, der er ingen gratis frokoster.

en anden ting at overveje, når man ser på maks.

nogle forhandlere er i stand til at modstå en nedtrapning på 60% i bytte for også at have højere afkast.

men for mange handlende ville en 60% nedtrapning freak dem ud!

så du bør finde dit “freak out” punkt og skræddersy din handelsstrategi i overensstemmelse hermed. Læs dette indlæg om at finde din risikotolerance personlighed for at lære mere om, hvordan du finder ud af din risikotolerance.

en god maksimal udnyttelse for dig kan være mere som 10%. Hvis det er tilfældet, bliver du sandsynligvis nødt til at risikere mindre pr.

konklusion

enhver erhvervsdrivende skal kende deres maksimale træk i live handel. Det hjælper også med at kende din tilbagetrækning i backtesting og fremadprøvning, fordi disse data giver dig referencepunkter, der hjælper med at forbedre din handel.

brug et par minutter på at foretage denne enkle beregning lige nu, og find ud af, hvordan du har det.

kør derefter også dine data gennem en Monte Carlo-simulator for at se, hvor stor din tilbagetrækning muligvis kan blive. Hvis du ikke er fortrolig med det forventede maksimale træk, skal du ringe tilbage til din risiko pr.handel, indtil du kan tolerere den maksimale risiko.